移動(dòng)應(yīng)用市場分析公司App Annie發(fā)布了首個(gè)DNA報(bào)告，分析移動(dòng)游戲市場的競爭以及市場集中度的變化。報(bào)告顯示：全球各大公司的移動(dòng)游戲下載量的集中程度基本不變。綜合整個(gè)行業(yè)的增長和重大并購活動(dòng)可發(fā)現(xiàn)，中型游戲發(fā)行商在盈利方面更富成效，而這也可能帶來更激烈的競爭。

　　從2013 年第4 季度到2015 年第1 季度，移動(dòng)游戲行業(yè)的收入集中度下降了40% 左右。這意味著各大公司在這段時(shí)間內(nèi)的收入分布更趨于碎片化。

　　和其他主要應(yīng)用下載大國不同，中國逆趨勢(shì)而行，在過去一年的下載量分布都更為集中。中國依然是收入最為集中的市場之一，而整體上亞洲市場相較西方市場更為集中——這也是許多企業(yè)在進(jìn)入亞洲市場時(shí)選擇與亞洲公司合作的原因之一。騰訊在業(yè)界的地位不斷穩(wěn)固，使得中國市場較難進(jìn)入。

　　對(duì)于潛在的市場進(jìn)入者，一個(gè)關(guān)鍵指標(biāo)是衡量市場集中度隨時(shí)間的變化，因?yàn)樗沂玖诵袠I(yè)發(fā)展的方向。上圖中的兩條線分別表示：

　　高集中度或集中度遞增的市場（較高 HHI）可能說明新市場中有少量競爭對(duì)手或現(xiàn)有市場的進(jìn)入壁壘高。

　　低集中度或集中度遞減的市場（較低 HHI）可能易于進(jìn)入，但可能會(huì)有大量競爭對(duì)手。

　　隨著時(shí)間的推移，移動(dòng)游戲行業(yè)變得更加碎片化，尤其是收入的變化更加明顯。

　　從2013年第一季度到2015年第一季度，移動(dòng)游戲行業(yè)的收入集中度下降了40% 左右，這意味著各大公司在這段時(shí)間內(nèi)的收入分布更趨于均勻。與此同時(shí)，該行業(yè)的下載量分布呈現(xiàn)更為碎片化的趨勢(shì)，雖然程度不及收入。

　　有趣的是，與碎片化同時(shí)發(fā)生的是，該行業(yè)出現(xiàn)了多筆大型并購交易，例如 King 以 1.5 億美元收購 Z2live，GSN 收購Bash Gaming，Bally 收購 Dragonplay 以及 Kabam 收購 Phoenix Age。碎片化以及整個(gè)行業(yè)強(qiáng)勁的收入增長態(tài)勢(shì)表明，中小型游戲開發(fā)公司的盈利能力明顯提高，行業(yè)收入的分布也朝著有利于它們的方向發(fā)展。這使得移動(dòng)游戲行業(yè)的競爭越發(fā)激烈，進(jìn)而可能導(dǎo)致用戶獲取成本提高，發(fā)布周期加快，應(yīng)用生命周期變短。

　　這種全球格局似乎也存在于區(qū)域?qū)用妫蠖鄶?shù)主要國家的收入和下載量也呈現(xiàn)日益碎片化的趨勢(shì)。然而要注意的是，這中間存在地區(qū)差異。西方市場的移動(dòng)游戲行業(yè)在下載量和收入分布方面比亞洲國家更碎片化，這也使得小型游戲發(fā)行商更容易進(jìn)入市場。這也可能是很多企業(yè)在進(jìn)入亞洲市場時(shí)通常選擇與亞洲發(fā)行商合作的原因之一。

　　可以看到，除中國外，大多數(shù)主要國家在過去一年的下載量分布都更為碎片化。中國之所以能逆趨勢(shì)而行，是因?yàn)轵v訊成功維持并鞏固了下載量領(lǐng)導(dǎo)地位。與此同時(shí)，韓國和日本的下載量分布也變得更加平均，ENISTUDIO、Four Thirty Three、Liica、Marvelous 等小型公司紛紛與主導(dǎo)企業(yè)分庭抗禮。

　　收入碎片化的格局在各大國家基本保持一致，唯獨(dú)韓國例外。這種趨勢(shì)在日本尤為強(qiáng)勁，市場領(lǐng)導(dǎo)企業(yè)受到以 Mixi 為首的眾多企業(yè)的挑戰(zhàn)。受騰訊主導(dǎo)地位的影響，中國依然是收入最為集中的市場之一。

　　韓國 Netmarble 在《七騎士 (Seven Knights)》和《Everybody’s Marble》的推動(dòng)下，于 2015 年第一季度穩(wěn)固了在收入方面的領(lǐng)導(dǎo)地位。出現(xiàn)這一局面主要有兩個(gè)原因：首先，韓國的下載量分布在同一時(shí)期變得更加碎片化；其次，KakaoTalk 作為韓國領(lǐng)先的通訊和游戲分銷平臺(tái)，卻并未直接發(fā)行游戲。這與中國的騰訊和日本的 LINE 截然不同，它們不僅持有游戲開發(fā)公司的股權(quán)，還發(fā)行游戲以從受眾身上實(shí)現(xiàn)盈利。韓國公司不通過 KakaoTalk 來獲取收入，因此收入分布更加平衡。盡管如此，Netmarble 依然憑借旗下的人氣游戲占據(jù)移動(dòng)游戲收入的主導(dǎo)地位。

　　關(guān)于市場集中度：

　　市場集中度是市場份額在行業(yè)各大公司之間的分布情況。在高度集中的行業(yè)，少數(shù)企業(yè)占據(jù)了大部分市場份額，而在集中度很低的行業(yè)，“長尾”（非主要競爭者的綜合市場地位）效應(yīng)往往更明顯。對(duì)應(yīng)用發(fā)行商和投資者來說，深入了解競爭態(tài)勢(shì)和市場集中度至關(guān)重要。應(yīng)用發(fā)行商可通過了解市場集中度，確定哪些市場可以直接進(jìn)入，哪些最好借助合作方式。與此同時(shí)，投資者可以借此了解行業(yè)整合的適當(dāng)時(shí)機(jī)，或者將其作為投資參考。